Lam Research Corporation (LRCX.TO) Aktie – Faktoranalyse
ISIN: CA51281U1066 | Sektor: Technologie | Branche: Halbleiter | Land: US
Stand: 05.10.2026
Überblick
Lam Research Corporation (LRCX.TO, ISIN: CA51281U1066) ist ein US-amerikanisches Unternehmen aus der Branche Halbleiter im Sektor Technologie. Mit einer Marktkapitalisierung von rund 26,7 Mrd. USD zählt Lam Research Corporation zur Kategorie Large Cap und damit zu den etablierten Großunternehmen.
Faktoranalyse
Lam Research Corporation zeichnet sich durch sehr hohe Profitabilität sowie geringe Verschuldung aus. Allerdings zeigen sich sehr hohe Bewertung und sehr hohe Volatilität und keine nennenswerte Dividende. Die vollständige wissenschaftliche Faktoranalyse auf ProFactorInvest bewertet Lam Research Corporation systematisch nach Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum und Dividende im Branchen- und Marktvergleich.
Faktoren im Detail
Bewertung
Lam Research ist im Gesamtvergleich sehr hoch bewertet (z-Score: -1,73). Das KGV von 60,0 liegt über dem Branchenschnitt (Halbleiter) von 35,3 und deutlich über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 21,1. Das KBV von 35,0 liegt deutlich über dem Branchenschnitt von 4,1 und deutlich über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 3,7. Das KUV von 18,7 liegt deutlich über dem Branchenschnitt von 4,7 und deutlich über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 2,8. Der Markt preist offenbar erhebliches künftiges Wachstum ein.
Profitabilität
Die Profitabilität von Lam Research ist im Gesamtvergleich herausragend (z-Score: 1,95). Die Gesamtkapitalrendite (ROA) von 30,9% liegt deutlich über dem Branchenschnitt (Halbleiter) von 6,6% und deutlich über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 10,6%. Die Nettogewinnmarge von 31,3% liegt deutlich über dem Branchenschnitt von 10,7% und über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 22,0%. Die Bruttomarge von 50,5% liegt über dem Branchenschnitt von 36,9%, aber leicht unter dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 53,3%. Lam Research gehört damit zu den profitabelsten Unternehmen im gesamten Anlageuniversum.
Verschuldung
Die Verschuldungskennzahlen von Lam Research liegen im Gesamtvergleich auf einem niedrigen Niveau (z-Score: 0,63). Das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 0,9% liegt deutlich unter dem Branchenschnitt (Halbleiter) von 8,0% und deutlich unter dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 28,2%. Der Verschuldungsgrad von 24,8% liegt über dem Branchenschnitt von 20,1%, aber unter dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 38,0%. Das Schulden-Vermögens-Verhältnis von 17,5% liegt leicht über dem Branchenschnitt von 15,3%, aber unter dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 22,2%. Die Bilanz ist solide und bietet Spielraum für Investitionen oder Aktionärsrückflüsse.
Stabilität
Lam Research gehört im Gesamtvergleich zu den schwankungsanfälligsten Titeln (z-Score: -2,14). Die 3-Monats-Kursvolatilität von 86,1% liegt über dem Branchenschnitt (Halbleiter) von 71,1% und deutlich über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 35,8%. Die 12-Monats-Kursvolatilität von 81,4% liegt über dem Branchenschnitt von 70,0% und deutlich über dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 36,0%. Die hohe Schwankungsanfälligkeit ist nichts für konservative Anleger.
Dividende
Lam Research zahlt im Gesamtvergleich eine vergleichsweise geringe Dividende (z-Score: -1,10). Die Dividendenrendite (12M) von 0,2% liegt deutlich unter dem Branchenschnitt (Halbleiter) von 0,6% und deutlich unter dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 1,5%. Die 3-Jahres-Durchschnittsrendite von 0,0% liegt deutlich unter dem Branchenschnitt von 1,0% und deutlich unter dem Gesamtmarkt-Durchschnitt von 1,8%. Einkommensorientierte Anleger finden attraktivere Alternativen.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,73)
- Wachstum: Neutral (Z-Score: -0,01)
- Profitabilität: Sehr stark (Z-Score: 1,95)
- Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,63)
- Stabilität: Sehr schwach (Z-Score: -2,14)
- Dividende: Sehr schwach (Z-Score: -1,10)
Wissenschaftliche Methodik
ProFactorInvest analysiert Lam Research Corporation mithilfe eines 8-Faktoren-Modells, das auf akademischen Erkenntnissen des Faktor-Investings basiert. Alle Faktoren werden als Z-Scores im Branchen- und Marktvergleich dargestellt, sodass die relative Stärke und Schwäche klar erkennbar ist. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zur Lam Research Corporation Aktie
Ist Lam Research Corporation über- oder unterbewertet?
Auf Basis unserer Kennzahlen erscheint die Aktie aktuell eher hoch bewertet.
Wie profitabel ist Lam Research Corporation?
Lam Research Corporation weist eine Nettogewinnmarge von 31.3% und eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 30.9% auf. Damit wird die Profitabilität als sehr stark eingestuft.
Wie hoch ist die Verschuldung von Lam Research Corporation?
Das Verhältnis Schulden zu Marktkapitalisierung liegt bei 0.9%. Unsere Analyse bewertet die Verschuldung daher als stark.
Ist Lam Research Corporation eine Dividendenaktie?
Nein. Lam Research Corporation ist aktuell keine klassische Dividendenaktie.
Für welche Anleger ist Lam Research Corporation geeignet?
Eher für risikotolerante Anleger.
Welche Risiken gibt es bei der Lam Research Corporation Aktie?
Zentrale Risiken sind: Hohe Bewertung im Vergleich zum Markt. Überdurchschnittliche Kursschwankungen.
Wie ist das Momentum der Lam Research Corporation Aktie?
Das 12-Monats-Momentum liegt bei k.A. und wird als nicht bewertbar eingestuft. Dies spricht für eine neutrale Entwicklung.
Wie volatil ist die Lam Research Corporation Aktie?
Die 12-Monats-Volatilität beträgt 81.4%. Unsere Analyse stuft die Stabilität daher als sehr schwach ein.
Wie vergleicht sich Lam Research Corporation mit dem Markt?
Im Vergleich zum Gesamtmarkt (ACWI) liegt Lam Research Corporation bei Wachstum im Marktdurchschnitt, bei Profitabilität über dem Marktdurchschnitt und bei Bewertung unter dem Marktdurchschnitt.