Amundi MSCI Digital Economy UCITS ETF Acc – ETF Faktoranalyse
ISIN: LU2023678878 | Symbol: EBUY.DE
Stand: 26.05.2026
Überblick
Der Amundi MSCI Digital Economy (ISIN: LU2023678878) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Amundi MSCI Digital Economy ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum, hohe Profitabilität sowie starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: sehr hohe Bewertung und geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -1,06 weist der Amundi MSCI Digital Economy eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (30,4), KBV (6,1), KUV (6,4) und KCV (24,3) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.
Wachstum
Mit einem Z-Score von 0,60 weist der Amundi MSCI Digital Economy ein insgesamt gutes Wachstumsprofil auf. Konkret beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 125,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 260,9%; die Erwartungen für das EPS-Wachstum liegen bei 33,6%, das prognostizierte Umsatzwachstum bei 28,1%. Damit zeigt das Portfolio insgesamt eine überdurchschnittliche Wachstumsdynamik.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Amundi MSCI Digital Economy zeigt sich mit einem Z-Score von 0,86 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) 11,9%, die Nettogewinnmarge 26,5%, die Bruttomarge liegt bei 59,8% und der Kapitalumschlag bei 0,5. Insgesamt deutet dies auf eine hohe Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen hin.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,41 weist der Amundi MSCI Digital Economy ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 9,7%, der Verschuldungsgrad bei 32,0% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 23,4%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,26 deutet das Stabilitätsprofil des Amundi MSCI Digital Economy auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 24,2%, die Gewinnvolatilität 51,0%; die Kursvolatilität liegt bei 46,4% (3M) und 42,4% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,89 zeigt der Amundi MSCI Digital Economy ein deutlich schwaches Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate liegt bei 0,7%, der Drei-Jahres-Durchschnitt beträgt 0,7%. Insgesamt ist der ETF damit aus Einkommenssicht nicht geeignet.
Momentum
Mit einem Z-Score von 0,70 weist der Amundi MSCI Digital Economy ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei 20,2%, das 12-Monats-Momentum bei 62,3% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 1,9%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,06)
- Wachstum: Stark (Z-Score: 0,60)
- Profitabilität: Stark (Z-Score: 0,86)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,41)
- Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,26)
- Momentum: Stark (Z-Score: 0,70)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,89)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Amundi MSCI Digital Economy
Wie lautet die Analystenprognose für den Amundi MSCI Digital Economy?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Amundi MSCI Digital Economy ein positives Kurspotenzial von 13,9 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 96 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Amundi MSCI Digital Economy?
Der regionale Schwerpunkt des Amundi MSCI Digital Economy liegt auf USA mit einem Anteil von 72,5 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im Amundi MSCI Digital Economy am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Amundi MSCI Digital Economy ist Advanced Micro Devices Inc. mit einem Gewicht von 13,95 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 77,8 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 68 Aktien.
Wie bewerten wir den Amundi MSCI Digital Economy?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Amundi MSCI Digital Economy als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Amundi MSCI Digital Economy?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,7 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.