Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF – ETF Faktoranalyse

ISIN: US31609A8678  |  Symbol: FFEM

Stand: 16.09.2026

Überblick

Der Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF (ISIN: US31609A8678) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum, sehr hohe Profitabilität sowie starkes Momentum aus.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von -0,34 wird die Bewertung des Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (13,3), KBV (2,5), KUV (2,6) und KCV (8,6) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.

Wachstum

Das Wachstumsprofil des Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 0,85 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 81,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 150,0%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 29,2% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 20,1%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.

Profitabilität

Das Profitabilitätsprofil des Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 1,05 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) 11,7%, die Nettogewinnmarge 25,2%, die Bruttomarge liegt bei 52,9% und der Kapitalumschlag bei 0,5. Insgesamt deutet dies auf eine hohe Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen hin.

Verschuldung

Mit einem Z-Score von 0,45 weist der Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 33,6%, der Verschuldungsgrad bei 27,4% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 14,0%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -0,22 zeigt der Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ein weitgehend neutrales Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen umfassen eine Umsatzvolatilität von 20,6%, eine Gewinnvolatilität von 41,6% sowie eine Volatilität von 55,3% (3M) und 50,6% (12M). Das Stabilitätsniveau bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.

Dividende

Mit einem Z-Score von -0,07 zeigt der Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ein weitgehend neutrales Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate beträgt 1,8%, die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre liegt bei 2,4%. Damit bewegt sich das Ausschüttungsniveau insgesamt im marktüblichen Bereich.

Momentum

Mit einem Z-Score von 0,53 weist der Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei -9,1%, das 12-Monats-Momentum bei 102,2% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 6,5%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.

Faktoren-Übersicht

  • Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,34)
  • Wachstum: Stark (Z-Score: 0,85)
  • Profitabilität: Sehr stark (Z-Score: 1,05)
  • Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,45)
  • Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,22)
  • Momentum: Stark (Z-Score: 0,53)
  • Dividende: Neutral (Z-Score: -0,07)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF

Wie lautet die Analystenprognose für den Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF?

Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ein positives Kurspotenzial von 42,7 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 97 % der Positionen.

In welche Länder investiert der Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF?

Der regionale Schwerpunkt des Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF liegt auf Südkorea mit einem Anteil von 34,2 % am Portfolio.

Welche Aktien sind im Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF am stärksten gewichtet?

Die größte Einzelposition im Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF ist Samsung Electronics Co. Ltd. mit einem Gewicht von 10,15 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 44,7 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 109 Aktien.

Wie bewerten wir den Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF?

Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.

Wie hoch ist die Dividendenrendite des Fidelity Covington Trust - Fidelity Fundamental Emerging Markets ETF?

Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 1,8 % (auf Basis der letzten 12 Monate).