First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF – ETF Faktoranalyse

ISIN: CA33732K1012  |  Symbol: FHQ.TO

Stand: 16.09.2026

Überblick

Der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF (ISIN: CA33732K1012) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ETF zeichnen sich durch hohe Profitabilität sowie starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: hohe Bewertung und geringe Dividende.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von -0,79 weist der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (27,7), KBV (6,3), KUV (3,0) und KCV (19,3) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.

Wachstum

Mit einem Z-Score von 0,39 weist der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ein insgesamt gutes Wachstumsprofil auf. Konkret beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 144,9%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 291,8%; die Erwartungen für das EPS-Wachstum liegen bei 22,2%, das prognostizierte Umsatzwachstum bei 19,9%. Damit zeigt das Portfolio insgesamt eine überdurchschnittliche Wachstumsdynamik.

Profitabilität

Das Profitabilitätsprofil des First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 0,81 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) 14,2%, die Nettogewinnmarge 20,7%, die Bruttomarge liegt bei 56,6% und der Kapitalumschlag bei 0,7. Insgesamt deutet dies auf eine hohe Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen hin.

Verschuldung

Mit einem Z-Score von 0,26 weist der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 11,6%, der Verschuldungsgrad bei 35,2% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 20,8%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -0,50 deutet das Stabilitätsprofil des First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 26,0%, die Gewinnvolatilität 154,1%; die Kursvolatilität liegt bei 63,3% (3M) und 57,1% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.

Dividende

Mit einem Z-Score von -0,82 zeigt der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ein deutlich schwaches Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate liegt bei 0,5%, der Drei-Jahres-Durchschnitt beträgt 0,6%. Insgesamt ist der ETF damit aus Einkommenssicht nicht geeignet.

Momentum

Mit einem Z-Score von 0,53 weist der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei 6,5%, das 12-Monats-Momentum bei 74,8% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 17,7%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.

Faktoren-Übersicht

  • Bewertung: Schwach (Z-Score: -0,79)
  • Wachstum: Neutral (Z-Score: 0,39)
  • Profitabilität: Stark (Z-Score: 0,81)
  • Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,26)
  • Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,50)
  • Momentum: Stark (Z-Score: 0,53)
  • Dividende: Schwach (Z-Score: -0,82)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF

Wie lautet die Analystenprognose für den First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF?

Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ein positives Kurspotenzial von 28,1 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 97 % der Positionen.

In welche Länder investiert der First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF?

Der regionale Schwerpunkt des First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 98,2 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.

Welche Aktien sind im First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF am stärksten gewichtet?

Die größte Einzelposition im First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF ist EPAM Systems Inc. mit einem Gewicht von 3,09 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 21,9 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 88 Aktien.

Wie bewerten wir den First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF?

Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.

Wie hoch ist die Dividendenrendite des First Trust AlphaDEX U.S. Technology Sector Index ETF?

Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,5 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.