FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US33744U3032 | Symbol: FBDC
Stand: 07.08.2026
Überblick
Der FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF (ISIN: US33744U3032) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ETF zeichnen sich durch hohe Profitabilität, hohe Stabilität sowie sehr attraktive Dividende aus. Schwächen im Portfolio: schwaches Wachstum und hohe Verschuldung.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,33 wird die Bewertung des FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (12,7), KBV (1,0), KUV (5,2) und KCV (3,2) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Mit einem Z-Score von -0,56 zeigt der FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 241,9%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 288,6% sowie Analystenschätzungen von -1,4% (EPS) und 2,4% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von 0,60 weist der FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 3,7%, die Nettogewinnmarge bei 37,9%, die Bruttomarge beträgt 75,7% und der Kapitalumschlag 0,1. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.
Verschuldung
Das Verschuldungsprofil des FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF zeigt sich mit einem Z-Score von -0,91 deutlich belastet. In den zugrunde liegenden Daten beträgt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung 96,3%, der Verschuldungsgrad liegt bei 47,0% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 44,1%. Insgesamt weist dies auf ein erhöhtes finanzielles Risikoprofil hin, das besonders in Schwächephasen relevant sein kann.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 0,62 weist der FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ein insgesamt gutes Stabilitätsprofil auf. Die Umsatzvolatilität liegt bei 36,6%, die Gewinnvolatilität bei 44,7%; die Kursvolatilität beträgt 21,6% über drei Monate und 21,8% über zwölf Monate. Damit erscheint die Schwankungsanfälligkeit des ETF insgesamt gut handhabbar.
Dividende
Mit einem Z-Score von 1,57 zeigt der FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 10,4%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 7,9% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Mit einem Z-Score von -0,47 deutet das Momentumprofil des FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF auf eine eher schwache Kursdynamik hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 3-Monats-Momentum von 0,2%, ein 12-Monats-Momentum von -9,8% sowie ein Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie von -3,1%. Dies signalisiert eine zuletzt eher gedämpfte Entwicklung der enthaltenen Aktien.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: 0,33)
- Wachstum: Schwach (Z-Score: -0,56)
- Profitabilität: Stark (Z-Score: 0,60)
- Verschuldung: Schwach (Z-Score: -0,91)
- Stabilität: Stark (Z-Score: 0,62)
- Momentum: Neutral (Z-Score: -0,47)
- Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,57)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ein positives Kurspotenzial von 7,0 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 88 % der Positionen.
In welche Länder investiert der FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF?
Der regionale Schwerpunkt des FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 87,8 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF ist Hercules Capital Inc. mit einem Gewicht von 7,05 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 61,4 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 28 Aktien.
Wie bewerten wir den FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des FT Confluence BDC & Specialty Finance Income ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 10,4 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.