Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US37960A6771 | Symbol: SDEM
Stand: 05.10.2026
Überblick
Der Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF (ISIN: US37960A6771) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF ETF zeichnen sich durch attraktive Bewertung, hohe Stabilität sowie sehr attraktive Dividende aus.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,68 wird die Bewertung des Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (8,5), KBV (1,7), KUV (1,5) und KCV (5,3) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF erscheint mit einem Z-Score von -0,14 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 103,7%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 272,9% sowie Prognosen von 11,5% für das EPS-Wachstum und 7,8% für das Umsatzwachstum. Das Wachstum des ETF bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Rahmen.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von 0,45 weist der Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 7,6%, die Nettogewinnmarge bei 35,6%, die Bruttomarge beträgt 45,9% und der Kapitalumschlag 0,4. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.
Verschuldung
Das Verschuldungsprofil des Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF erscheint mit einem Z-Score von -0,16 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 66,7%, einen Verschuldungsgrad von 41,4% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 24,7%. Damit bewegt sich das Verschuldungsniveau insgesamt im marktüblichen Bereich.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 0,57 weist der Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF ein insgesamt gutes Stabilitätsprofil auf. Die Umsatzvolatilität liegt bei 26,1%, die Gewinnvolatilität bei 43,2%; die Kursvolatilität beträgt 24,8% über drei Monate und 28,6% über zwölf Monate. Damit erscheint die Schwankungsanfälligkeit des ETF insgesamt gut handhabbar.
Dividende
Mit einem Z-Score von 1,56 zeigt der Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 7,8%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 7,3% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Der Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF weist beim Momentum-Faktor einen Z-Score von -0,03 auf und zeigt damit ein weitgehend neutrales Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum beträgt 0,6%, das 12-Monats-Momentum 3,6% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie -3,8%. Das Momentum der enthaltenen Aktien ist damit aktuell weder besonders stark noch besonders schwach.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Stark (Z-Score: 0,68)
- Wachstum: Neutral (Z-Score: -0,14)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,45)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,16)
- Stabilität: Stark (Z-Score: 0,57)
- Momentum: Neutral (Z-Score: -0,03)
- Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,56)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF ein positives Kurspotenzial von 22,0 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 90 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF?
Der regionale Schwerpunkt des Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF liegt auf Brasilien mit einem Anteil von 45,0 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF ist Itaúsa S.A. mit einem Gewicht von 2,82 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 25,6 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 46 Aktien.
Wie bewerten wir den Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Global X - MSCI SuperDividend Emerging Markets ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 7,8 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.