Global X Semiconductor ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: AU0000169120 | Symbol: SEMI.AX
Stand: 09.07.2026
Überblick
Der Global X Semiconductor ETF (ISIN: AU0000169120) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Global X Semiconductor ETF ETF zeichnen sich durch sehr starkes Wachstum, sehr hohe Profitabilität, geringe Verschuldung sowie sehr starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: sehr hohe Bewertung und erhöhte Volatilität und geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -1,36 weist der Global X Semiconductor ETF eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (34,6), KBV (11,1), KUV (13,8) und KCV (32,2) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Global X Semiconductor ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 1,39 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 344,7%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 764,1%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 44,8% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 38,8%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Global X Semiconductor ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 1,48 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) 27,9%, die Nettogewinnmarge 42,3%, die Bruttomarge liegt bei 61,8% und der Kapitalumschlag bei 0,6. Insgesamt deutet dies auf eine hohe Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen hin.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,69 weist der Global X Semiconductor ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 2,2%, der Verschuldungsgrad bei 16,6% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 13,4%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,80 zeigt der Global X Semiconductor ETF ein deutlich belastetes Stabilitätsprofil. In den zugrunde liegenden Daten liegt die Umsatzvolatilität bei 42,1%, die Gewinnvolatilität bei 130,4%; die Kursvolatilität beträgt 60,9% über drei Monate und 49,6% über zwölf Monate. Insgesamt weist dies auf eine erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin, die insbesondere in Marktstressphasen relevant sein kann.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,72 deutet das Dividendenprofil des Global X Semiconductor ETF auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 0,5% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 0,9%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Mit einem Z-Score von 1,95 zeigt der Global X Semiconductor ETF ein sehr starkes Momentumprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 3-Monats-Momentum 58,9%, das 12-Monats-Momentum 231,4% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 42,9%. Insgesamt deutet dies auf eine klar positive Kursdynamik der enthaltenen Aktien hin.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,36)
- Wachstum: Sehr stark (Z-Score: 1,39)
- Profitabilität: Sehr stark (Z-Score: 1,48)
- Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,69)
- Stabilität: Schwach (Z-Score: -0,80)
- Momentum: Sehr stark (Z-Score: 1,95)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,72)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Global X Semiconductor ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den Global X Semiconductor ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Global X Semiconductor ETF ein positives Kurspotenzial von 22,4 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 95 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Global X Semiconductor ETF?
Der regionale Schwerpunkt des Global X Semiconductor ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 57,1 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im Global X Semiconductor ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Global X Semiconductor ETF ist Micron Technology Inc. mit einem Gewicht von 9,80 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 72,7 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 33 Aktien.
Wie bewerten wir den Global X Semiconductor ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Global X Semiconductor ETF als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Global X Semiconductor ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,5 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.