Global X - S&P Biotech ETF – ETF Faktoranalyse

ISIN: AU0000028110  |  Symbol: CURE.AX

Stand: 09.07.2026

Überblick

Der Global X - S&P Biotech ETF (ISIN: AU0000028110) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im Global X - S&P Biotech ETF ETF zeichnen sich durch geringe Verschuldung sowie starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: sehr schwache Profitabilität und sehr hohe Bewertung und sehr hohe Volatilität und keine nennenswerte Dividende.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von -1,65 weist der Global X - S&P Biotech ETF eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (19,5), KBV (5,6), KUV (8,9) und KCV (24,2) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.

Wachstum

Das Wachstumsprofil des Global X - S&P Biotech ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,23 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 648,4%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von -281,6% sowie Prognosen von 45,4% für das EPS-Wachstum und 1310,3% für das Umsatzwachstum. Das Wachstum des ETF bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Rahmen.

Profitabilität

Das Profitabilitätsprofil des Global X - S&P Biotech ETF zeigt sich mit einem Z-Score von -1,36 insgesamt sehr schwach. In den zugrunde liegenden Daten beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) -22,1%, die Nettogewinnmarge -461,1%, die Bruttomarge -3,1% und der Kapitalumschlag 0,3. In Summe signalisiert dies eine strukturell belastete Ertragslage der Aktien im ETF.

Verschuldung

Mit einem Z-Score von 0,51 weist der Global X - S&P Biotech ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 6,3%, der Verschuldungsgrad bei 30,8% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 19,1%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -1,10 zeigt der Global X - S&P Biotech ETF ein deutlich belastetes Stabilitätsprofil. In den zugrunde liegenden Daten liegt die Umsatzvolatilität bei 74,5%, die Gewinnvolatilität bei 168,0%; die Kursvolatilität beträgt 58,7% über drei Monate und 65,8% über zwölf Monate. Insgesamt weist dies auf eine erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin, die insbesondere in Marktstressphasen relevant sein kann.

Dividende

Mit einem Z-Score von -1,09 zeigt der Global X - S&P Biotech ETF ein deutlich schwaches Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate liegt bei 0,0%, der Drei-Jahres-Durchschnitt beträgt 0,0%. Insgesamt ist der ETF damit aus Einkommenssicht nicht geeignet.

Momentum

Mit einem Z-Score von 0,95 zeigt der Global X - S&P Biotech ETF ein sehr starkes Momentumprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 3-Monats-Momentum 30,8%, das 12-Monats-Momentum 131,6% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 9,7%. Insgesamt deutet dies auf eine klar positive Kursdynamik der enthaltenen Aktien hin.

Faktoren-Übersicht

  • Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,65)
  • Wachstum: Neutral (Z-Score: 0,23)
  • Profitabilität: Sehr schwach (Z-Score: -1,36)
  • Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,51)
  • Stabilität: Sehr schwach (Z-Score: -1,10)
  • Momentum: Stark (Z-Score: 0,95)
  • Dividende: Sehr schwach (Z-Score: -1,09)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum Global X - S&P Biotech ETF

Wie lautet die Analystenprognose für den Global X - S&P Biotech ETF?

Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Global X - S&P Biotech ETF ein positives Kurspotenzial von 42,5 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 69 % der Positionen.

In welche Länder investiert der Global X - S&P Biotech ETF?

Der regionale Schwerpunkt des Global X - S&P Biotech ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 91,4 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.

Welche Aktien sind im Global X - S&P Biotech ETF am stärksten gewichtet?

Die größte Einzelposition im Global X - S&P Biotech ETF ist Moderna Inc. mit einem Gewicht von 1,76 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 14,5 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 137 Aktien.

Wie bewerten wir den Global X - S&P Biotech ETF?

Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Global X - S&P Biotech ETF als „schwach“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.

Wie hoch ist die Dividendenrendite des Global X - S&P Biotech ETF?

Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,0 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.