Hang Seng High Dividend 30 Index Etf – ETF Faktoranalyse
ISIN: HK0001121091 | Symbol: 3466.HK
Stand: 16.09.2026
Überblick
Der Hang Seng High Dividend 30 Index Etf (ISIN: HK0001121091) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Hang Seng High Dividend 30 Index Etf ETF zeichnen sich durch sehr attraktive Bewertung, hohe Stabilität sowie sehr attraktive Dividende aus. Schwächen im Portfolio: schwaches Wachstum und schwaches Momentum.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 1,08 wird die Bewertung des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf als sehr gut eingestuft. Das durchschnittliche Kurs/Gewinn-Verhältnis (8,7), Kurs/Buchwert (0,9), Kurs/Umsatz (0,6) sowie das Kurs/Cashflow-Verhältnis (4,6) zeichnen insgesamt ein attraktives Bewertungsprofil und deuten darauf hin, dass Anleger vergleichsweise günstig Zugang zur Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen erhalten.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf zeigt sich mit einem Z-Score von -0,79 insgesamt sehr schwach. In den zugrunde liegenden Daten beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 57,0%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 85,1%; für die kommenden Jahre erwarten Analysten ein EPS-Wachstum von 2,9% sowie ein Umsatzwachstum von 1,4%. In Summe signalisiert dies ein strukturell belastetes Wachstumsprofil des ETF.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf erscheint mit einem Z-Score von 0,16 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 8,1%, eine Nettogewinnmarge von 10,9%, eine Bruttomarge von 31,1% sowie einen Kapitalumschlag von 0,7. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von -0,35 deutet das Verschuldungsprofil des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf auf eine eher erhöhte Verschuldung hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 171,8%, ein Verschuldungsgrad von 40,3% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 29,8%. Dies signalisiert ein spürbar höheres Finanzrisiko.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 0,52 weist der Hang Seng High Dividend 30 Index Etf ein insgesamt gutes Stabilitätsprofil auf. Die Umsatzvolatilität liegt bei 19,2%, die Gewinnvolatilität bei 261,3%; die Kursvolatilität beträgt 32,0% über drei Monate und 30,1% über zwölf Monate. Damit erscheint die Schwankungsanfälligkeit des ETF insgesamt gut handhabbar.
Dividende
Mit einem Z-Score von 1,68 zeigt der Hang Seng High Dividend 30 Index Etf ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 7,6%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 7,3% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Mit einem Z-Score von -0,62 deutet das Momentumprofil des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf auf eine eher schwache Kursdynamik hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 3-Monats-Momentum von -2,7%, ein 12-Monats-Momentum von -6,6% sowie ein Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie von -3,9%. Dies signalisiert eine zuletzt eher gedämpfte Entwicklung der enthaltenen Aktien.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr stark (Z-Score: 1,08)
- Wachstum: Schwach (Z-Score: -0,79)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,16)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,35)
- Stabilität: Stark (Z-Score: 0,52)
- Momentum: Schwach (Z-Score: -0,62)
- Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,68)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Hang Seng High Dividend 30 Index Etf
Wie lautet die Analystenprognose für den Hang Seng High Dividend 30 Index Etf?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Hang Seng High Dividend 30 Index Etf ein positives Kurspotenzial von 26,9 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 100 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Hang Seng High Dividend 30 Index Etf?
Der regionale Schwerpunkt des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf liegt auf Hongkong mit einem Anteil von 71,2 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im Hang Seng High Dividend 30 Index Etf am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Hang Seng High Dividend 30 Index Etf ist Onewo Inc. mit einem Gewicht von 2,48 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 23,5 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 57 Aktien.
Wie bewerten wir den Hang Seng High Dividend 30 Index Etf?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Hang Seng High Dividend 30 Index Etf als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Hang Seng High Dividend 30 Index Etf?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 7,6 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.