HSBC MSCI Korea Capped UCITS ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: IE00B3Z0X395 | Symbol: HKOD.L
Stand: 05.10.2026
Überblick
Der HSBC MSCI Korea Capped (ISIN: IE00B3Z0X395) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im HSBC MSCI Korea Capped ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum, hohe Profitabilität, geringe Verschuldung sowie starkes Momentum aus. Schwäche im Portfolio: erhöhte Volatilität.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -0,01 zeigt die Bewertung des HSBC MSCI Korea Capped ein weitgehend neutrales Bild. KGV (10,8), KBV (1,7), KUV (1,5) und KCV (7,4) liegen insgesamt nahe marktüblicher Niveaus, sodass weder eine klare Unter- noch Überbewertung erkennbar ist.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des HSBC MSCI Korea Capped zeigt sich mit einem Z-Score von 0,76 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 104,1%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 276,5%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 48,1% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 23,9%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des HSBC MSCI Korea Capped zeigt sich mit einem Z-Score von 0,96 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) 13,0%, die Nettogewinnmarge 20,8%, die Bruttomarge liegt bei 52,8% und der Kapitalumschlag bei 0,5. Insgesamt deutet dies auf eine hohe Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen hin.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,67 weist der HSBC MSCI Korea Capped ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 55,9%, der Verschuldungsgrad bei 22,5% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 11,7%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,96 zeigt der HSBC MSCI Korea Capped ein deutlich belastetes Stabilitätsprofil. In den zugrunde liegenden Daten liegt die Umsatzvolatilität bei 27,4%, die Gewinnvolatilität bei 117,2%; die Kursvolatilität beträgt 78,8% über drei Monate und 70,9% über zwölf Monate. Insgesamt weist dies auf eine erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin, die insbesondere in Marktstressphasen relevant sein kann.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,36 deutet das Dividendenprofil des HSBC MSCI Korea Capped auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 1,1% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 1,8%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Mit einem Z-Score von 0,67 weist der HSBC MSCI Korea Capped ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei -11,8%, das 12-Monats-Momentum bei 132,0% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 7,4%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,01)
- Wachstum: Stark (Z-Score: 0,76)
- Profitabilität: Stark (Z-Score: 0,96)
- Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,67)
- Stabilität: Schwach (Z-Score: -0,96)
- Momentum: Stark (Z-Score: 0,67)
- Dividende: Neutral (Z-Score: -0,36)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum HSBC MSCI Korea Capped
Wie lautet die Analystenprognose für den HSBC MSCI Korea Capped?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den HSBC MSCI Korea Capped ein positives Kurspotenzial von 60,2 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 100 % der Positionen.
In welche Länder investiert der HSBC MSCI Korea Capped?
Der regionale Schwerpunkt des HSBC MSCI Korea Capped liegt auf Südkorea mit einem Anteil von 100,0 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im HSBC MSCI Korea Capped am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im HSBC MSCI Korea Capped ist Samsung Electronics Co. Ltd. mit einem Gewicht von 26,35 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 61,5 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 90 Aktien.
Wie bewerten wir den HSBC MSCI Korea Capped?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den HSBC MSCI Korea Capped als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des HSBC MSCI Korea Capped?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 1,1 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.