Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units – ETF Faktoranalyse

ISIN: CNE100004DC7  |  Symbol: 515790.SS

Stand: 05.10.2026

Überblick

Der Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units (ISIN: CNE100004DC7) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum aus. Schwächen im Portfolio: schwache Profitabilität und erhöhte Volatilität und schwaches Momentum.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von -0,28 wird die Bewertung des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (23,2), KBV (1,4), KUV (1,0) und KCV (9,0) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.

Wachstum

Mit einem Z-Score von 0,71 weist der Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units ein insgesamt gutes Wachstumsprofil auf. Konkret beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 100,9%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum -183,6%; die Erwartungen für das EPS-Wachstum liegen bei 66,8%, das prognostizierte Umsatzwachstum bei 17,7%. Damit zeigt das Portfolio insgesamt eine überdurchschnittliche Wachstumsdynamik.

Profitabilität

Das Profitabilitätsprofil des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units zeigt sich mit einem Z-Score von -0,81 insgesamt sehr schwach. In den zugrunde liegenden Daten beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) -0,7%, die Nettogewinnmarge -2,4%, die Bruttomarge 12,9% und der Kapitalumschlag 0,4. In Summe signalisiert dies eine strukturell belastete Ertragslage der Aktien im ETF.

Verschuldung

Mit einem Z-Score von -0,45 deutet das Verschuldungsprofil des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units auf eine eher erhöhte Verschuldung hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 125,5%, ein Verschuldungsgrad von 60,2% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 45,6%. Dies signalisiert ein spürbar höheres Finanzrisiko.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -0,64 deutet das Stabilitätsprofil des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 30,5%, die Gewinnvolatilität 192,3%; die Kursvolatilität liegt bei 40,8% (3M) und 48,0% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.

Dividende

Mit einem Z-Score von -0,46 deutet das Dividendenprofil des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 0,8% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 2,3%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.

Momentum

Mit einem Z-Score von -1,00 zeigt der Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units ein deutlich schwaches Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum liegt bei -15,4%, das 12-Monats-Momentum bei -10,0% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt -17,1%. Insgesamt weist dies auf eine klar belastete jüngere Kursdynamik hin.

Faktoren-Übersicht

  • Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,28)
  • Wachstum: Stark (Z-Score: 0,71)
  • Profitabilität: Schwach (Z-Score: -0,81)
  • Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,45)
  • Stabilität: Schwach (Z-Score: -0,64)
  • Momentum: Schwach (Z-Score: -1,00)
  • Dividende: Neutral (Z-Score: -0,46)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units

Wie lautet die Analystenprognose für den Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units?

Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units ein positives Kurspotenzial von 46,4 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 89 % der Positionen.

In welche Länder investiert der Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units?

Der regionale Schwerpunkt des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units liegt auf China mit einem Anteil von 91,0 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.

Welche Aktien sind im Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units am stärksten gewichtet?

Die größte Einzelposition im Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units ist TBEA Co. Ltd. mit einem Gewicht von 23,94 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 77,2 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 22 Aktien.

Wie bewerten wir den Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units?

Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.

Wie hoch ist die Dividendenrendite des Huatai-PB CSI Photovoltaic Industry Index Exchange Traded Fund Units?

Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,8 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.