Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility UCITS ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: IE00BZ4BMM98 | Symbol: EHDV.DE
Stand: 26.05.2026
Überblick
Der Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility (ISIN: IE00BZ4BMM98) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility ETF zeichnen sich durch hohe Stabilität sowie sehr attraktive Dividende aus. Schwäche im Portfolio: schwaches Wachstum.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,43 wird die Bewertung des Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (15,6), KBV (1,5), KUV (1,3) und KCV (7,1) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Mit einem Z-Score von -0,71 zeigt der Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 26,0%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 399,7% sowie Analystenschätzungen von 5,2% (EPS) und 2,3% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility erscheint mit einem Z-Score von -0,05 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 2,8%, eine Nettogewinnmarge von 18,5%, eine Bruttomarge von 58,0% sowie einen Kapitalumschlag von 0,3. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von -0,49 deutet das Verschuldungsprofil des Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility auf eine eher erhöhte Verschuldung hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 67,2%, ein Verschuldungsgrad von 48,6% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 27,9%. Dies signalisiert ein spürbar höheres Finanzrisiko.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 0,69 weist der Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility ein insgesamt gutes Stabilitätsprofil auf. Die Umsatzvolatilität liegt bei 21,1%, die Gewinnvolatilität bei 88,7%; die Kursvolatilität beträgt 28,7% über drei Monate und 23,2% über zwölf Monate. Damit erscheint die Schwankungsanfälligkeit des ETF insgesamt gut handhabbar.
Dividende
Mit einem Z-Score von 1,42 zeigt der Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 5,4%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 5,9% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Der Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility weist beim Momentum-Faktor einen Z-Score von 0,03 auf und zeigt damit ein weitgehend neutrales Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum beträgt 1,4%, das 12-Monats-Momentum 17,4% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 4,4%. Das Momentum der enthaltenen Aktien ist damit aktuell weder besonders stark noch besonders schwach.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: 0,43)
- Wachstum: Schwach (Z-Score: -0,71)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: -0,05)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,49)
- Stabilität: Stark (Z-Score: 0,69)
- Momentum: Neutral (Z-Score: 0,03)
- Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,42)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility
Wie lautet die Analystenprognose für den Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility ein positives Kurspotenzial von 8,5 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 94 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility?
Der regionale Schwerpunkt des Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility liegt auf Spanien mit einem Anteil von 21,7 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility ist Telefónica S.A. mit einem Gewicht von 6,73 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 50,6 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 24 Aktien.
Wie bewerten wir den Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Invesco EURO STOXX High Dividend Low Volatility?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 5,4 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.