Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect UCITS ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: IE00BM8QS095 | Symbol: ICNT.F
Stand: 30.04.2026
Überblick
Der Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect (ISIN: IE00BM8QS095) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum aus. Schwäche im Portfolio: geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -0,35 wird die Bewertung des Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (23,1), KBV (2,9), KUV (2,0) und KCV (14,7) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect zeigt sich mit einem Z-Score von 0,92 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 253,4%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 296,0%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 31,4% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 16,3%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von 0,31 weist der Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 6,9%, die Nettogewinnmarge bei 14,8%, die Bruttomarge beträgt 33,2% und der Kapitalumschlag 0,7. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,40 weist der Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 14,9%, der Verschuldungsgrad bei 25,8% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 15,5%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,23 zeigt der Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect ein weitgehend neutrales Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen umfassen eine Umsatzvolatilität von 31,4%, eine Gewinnvolatilität von 66,2% sowie eine Volatilität von 42,0% (3M) und 41,2% (12M). Das Stabilitätsniveau bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,51 deutet das Dividendenprofil des Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 1,3% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 1,2%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Der Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect weist beim Momentum-Faktor einen Z-Score von -0,09 auf und zeigt damit ein weitgehend neutrales Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum beträgt -1,1%, das 12-Monats-Momentum 60,7% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie -0,7%. Das Momentum der enthaltenen Aktien ist damit aktuell weder besonders stark noch besonders schwach.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,35)
- Wachstum: Stark (Z-Score: 0,92)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,31)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,40)
- Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,23)
- Momentum: Neutral (Z-Score: -0,09)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,51)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect
Wie lautet die Analystenprognose für den Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect ein positives Kurspotenzial von 32,4 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 79 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect?
Der regionale Schwerpunkt des Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect liegt auf China mit einem Anteil von 96,6 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect ist Contemporary Amperex Technology Co. Limited mit einem Gewicht von 9,06 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 54,3 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 91 Aktien.
Wie bewerten wir den Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Invesco MSCI China Technology All Shares Stock Connect?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 1,3 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.