Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US46138E1313 | Symbol: XSHD
Stand: 05.10.2026
Überblick
Der Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF (ISIN: US46138E1313) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF ETF zeichnen sich durch hohe Stabilität sowie sehr attraktive Dividende aus. Schwäche im Portfolio: hohe Verschuldung.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,47 wird die Bewertung des Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (15,1), KBV (1,1), KUV (0,9) und KCV (7,1) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Mit einem Z-Score von -0,44 zeigt der Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 47,5%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 31,7% sowie Analystenschätzungen von 19,3% (EPS) und 4,3% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,08 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 2,9%, eine Nettogewinnmarge von 8,2%, eine Bruttomarge von 43,4% sowie einen Kapitalumschlag von 0,5. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Das Verschuldungsprofil des Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF zeigt sich mit einem Z-Score von -0,90 deutlich belastet. In den zugrunde liegenden Daten beträgt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung 170,9%, der Verschuldungsgrad liegt bei 50,1% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 40,4%. Insgesamt weist dies auf ein erhöhtes finanzielles Risikoprofil hin, das besonders in Schwächephasen relevant sein kann.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 0,50 weist der Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF ein insgesamt gutes Stabilitätsprofil auf. Die Umsatzvolatilität liegt bei 18,8%, die Gewinnvolatilität bei 70,5%; die Kursvolatilität beträgt 28,4% über drei Monate und 30,3% über zwölf Monate. Damit erscheint die Schwankungsanfälligkeit des ETF insgesamt gut handhabbar.
Dividende
Mit einem Z-Score von 1,30 zeigt der Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 6,6%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 5,8% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Mit einem Z-Score von -0,34 deutet das Momentumprofil des Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF auf eine eher schwache Kursdynamik hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 3-Monats-Momentum von -5,1%, ein 12-Monats-Momentum von -2,1% sowie ein Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie von -1,5%. Dies signalisiert eine zuletzt eher gedämpfte Entwicklung der enthaltenen Aktien.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: 0,47)
- Wachstum: Neutral (Z-Score: -0,44)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,08)
- Verschuldung: Schwach (Z-Score: -0,90)
- Stabilität: Stark (Z-Score: 0,50)
- Momentum: Neutral (Z-Score: -0,34)
- Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,30)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF ein positives Kurspotenzial von 28,0 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 97 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF?
Der regionale Schwerpunkt des Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 96,4 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF ist Rithm Capital Corp. mit einem Gewicht von 3,51 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 28,9 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 61 Aktien.
Wie bewerten wir den Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 6,6 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.