iShares STOXX Europe 600 Insurance UCITS ETF (DE) – ETF Faktoranalyse
ISIN: DE000A0H08K7 | Symbol: EXH5.DE
Stand: 30.04.2026
Überblick
Der iShares STOXX Europe 600 Insurance (ISIN: DE000A0H08K7) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im iShares STOXX Europe 600 Insurance ETF zeichnen sich durch attraktive Bewertung, sehr hohe Stabilität sowie sehr attraktive Dividende aus. Schwäche im Portfolio: schwaches Wachstum.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,60 wird die Bewertung des iShares STOXX Europe 600 Insurance als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (13,1), KBV (2,2), KUV (0,9) und KCV (5,6) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Mit einem Z-Score von -0,58 zeigt der iShares STOXX Europe 600 Insurance ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 40,0%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 244,4% sowie Analystenschätzungen von 8,0% (EPS) und 4,8% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von 0,33 weist der iShares STOXX Europe 600 Insurance ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 1,8%, die Nettogewinnmarge bei 8,2%, die Bruttomarge beträgt 93,3% und der Kapitalumschlag 0,2. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,28 weist der iShares STOXX Europe 600 Insurance ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 28,2%, der Verschuldungsgrad bei 35,1% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 4,5%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 1,08 zeigt der iShares STOXX Europe 600 Insurance ein sehr positives Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen weisen eine Umsatzvolatilität von 26,9%, eine Gewinnvolatilität von 50,1% sowie eine Kursvolatilität von 22,2% (3M) und 19,2% (12M) auf. Insgesamt deutet dies auf ein robustes und vergleichsweise stabiles Risikoprofil des ETF hin.
Dividende
Mit einem Z-Score von 1,17 zeigt der iShares STOXX Europe 600 Insurance ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 4,6%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 5,0% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Der iShares STOXX Europe 600 Insurance weist beim Momentum-Faktor einen Z-Score von -0,09 auf und zeigt damit ein weitgehend neutrales Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum beträgt 3,8%, das 12-Monats-Momentum 6,2% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 0,5%. Das Momentum der enthaltenen Aktien ist damit aktuell weder besonders stark noch besonders schwach.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Stark (Z-Score: 0,60)
- Wachstum: Schwach (Z-Score: -0,58)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,33)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,28)
- Stabilität: Sehr stark (Z-Score: 1,08)
- Momentum: Neutral (Z-Score: -0,09)
- Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,17)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum iShares STOXX Europe 600 Insurance
Wie lautet die Analystenprognose für den iShares STOXX Europe 600 Insurance?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den iShares STOXX Europe 600 Insurance ein positives Kurspotenzial von 7,2 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 98 % der Positionen.
In welche Länder investiert der iShares STOXX Europe 600 Insurance?
Der regionale Schwerpunkt des iShares STOXX Europe 600 Insurance liegt auf Deutschland mit einem Anteil von 32,3 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im iShares STOXX Europe 600 Insurance am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im iShares STOXX Europe 600 Insurance ist Allianz SE mit einem Gewicht von 19,78 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 75,7 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 29 Aktien.
Wie bewerten wir den iShares STOXX Europe 600 Insurance?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den iShares STOXX Europe 600 Insurance als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des iShares STOXX Europe 600 Insurance?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 4,6 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.