KraneShares Hang Seng TECH Index ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US5007675797 | Symbol: KTEC
Stand: 30.04.2026
Überblick
Der KraneShares Hang Seng TECH Index ETF (ISIN: US5007675797) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im KraneShares Hang Seng TECH Index ETF ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum aus. Schwächen im Portfolio: schwaches Momentum und geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -0,11 zeigt die Bewertung des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF ein weitgehend neutrales Bild. KGV (18,1), KBV (2,3), KUV (1,1) und KCV (13,4) liegen insgesamt nahe marktüblicher Niveaus, sodass weder eine klare Unter- noch Überbewertung erkennbar ist.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 0,77 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 209,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 138,9%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 84,7% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 13,1%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,05 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 4,0%, eine Nettogewinnmarge von 7,2%, eine Bruttomarge von 35,9% sowie einen Kapitalumschlag von 0,7. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,37 weist der KraneShares Hang Seng TECH Index ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 14,3%, der Verschuldungsgrad bei 25,1% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 15,1%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,28 deutet das Stabilitätsprofil des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 28,4%, die Gewinnvolatilität 135,4%; die Kursvolatilität liegt bei 41,8% (3M) und 40,6% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,71 deutet das Dividendenprofil des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 1,0% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 0,7%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Mit einem Z-Score von -0,81 zeigt der KraneShares Hang Seng TECH Index ETF ein deutlich schwaches Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum liegt bei -12,4%, das 12-Monats-Momentum bei 0,6% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt -10,6%. Insgesamt weist dies auf eine klar belastete jüngere Kursdynamik hin.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,11)
- Wachstum: Stark (Z-Score: 0,77)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,05)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,37)
- Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,28)
- Momentum: Schwach (Z-Score: -0,81)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,71)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum KraneShares Hang Seng TECH Index ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den KraneShares Hang Seng TECH Index ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den KraneShares Hang Seng TECH Index ETF ein positives Kurspotenzial von 39,3 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 99 % der Positionen.
In welche Länder investiert der KraneShares Hang Seng TECH Index ETF?
Der regionale Schwerpunkt des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF liegt auf China mit einem Anteil von 92,5 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im KraneShares Hang Seng TECH Index ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im KraneShares Hang Seng TECH Index ETF ist BYD Company Limited mit einem Gewicht von 9,49 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 69,5 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 29 Aktien.
Wie bewerten wir den KraneShares Hang Seng TECH Index ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den KraneShares Hang Seng TECH Index ETF als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des KraneShares Hang Seng TECH Index ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 1,0 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.