Matthews Asia Innovators Active ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US5771258267 | Symbol: MINV
Stand: 09.07.2026
Überblick
Der Matthews Asia Innovators Active ETF (ISIN: US5771258267) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Matthews Asia Innovators Active ETF ETF zeichnen sich durch sehr starkes Wachstum, hohe Profitabilität, geringe Verschuldung sowie sehr starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: sehr hohe Bewertung und erhöhte Volatilität.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -1,07 weist der Matthews Asia Innovators Active ETF eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (38,4), KBV (8,0), KUV (5,6) und KCV (29,9) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Matthews Asia Innovators Active ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 1,26 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 176,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 283,3%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 46,9% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 33,2%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von 0,66 weist der Matthews Asia Innovators Active ETF ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 12,2%, die Nettogewinnmarge bei 21,0%, die Bruttomarge beträgt 38,5% und der Kapitalumschlag 0,7. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,65 weist der Matthews Asia Innovators Active ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 4,3%, der Verschuldungsgrad bei 21,2% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 13,6%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,60 deutet das Stabilitätsprofil des Matthews Asia Innovators Active ETF auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 30,2%, die Gewinnvolatilität 59,8%; die Kursvolatilität liegt bei 64,8% (3M) und 53,9% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,39 deutet das Dividendenprofil des Matthews Asia Innovators Active ETF auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 0,9% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 1,7%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Mit einem Z-Score von 1,69 zeigt der Matthews Asia Innovators Active ETF ein sehr starkes Momentumprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 3-Monats-Momentum 46,9%, das 12-Monats-Momentum 262,0% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 47,7%. Insgesamt deutet dies auf eine klar positive Kursdynamik der enthaltenen Aktien hin.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,07)
- Wachstum: Sehr stark (Z-Score: 1,26)
- Profitabilität: Stark (Z-Score: 0,66)
- Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,65)
- Stabilität: Schwach (Z-Score: -0,60)
- Momentum: Sehr stark (Z-Score: 1,69)
- Dividende: Neutral (Z-Score: -0,39)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Matthews Asia Innovators Active ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den Matthews Asia Innovators Active ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Matthews Asia Innovators Active ETF ein positives Kurspotenzial von 27,8 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 91 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Matthews Asia Innovators Active ETF?
Der regionale Schwerpunkt des Matthews Asia Innovators Active ETF liegt auf Taiwan mit einem Anteil von 45,7 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im Matthews Asia Innovators Active ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Matthews Asia Innovators Active ETF ist Samsung Electronics Co. Ltd. mit einem Gewicht von 4,91 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 33,3 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 84 Aktien.
Wie bewerten wir den Matthews Asia Innovators Active ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Matthews Asia Innovators Active ETF als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Matthews Asia Innovators Active ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,9 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.