Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US61769L8413 | Symbol: MSSM
Stand: 16.09.2026
Überblick
Der Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF (ISIN: US61769L8413) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Schwäche im Portfolio: geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -0,34 wird die Bewertung des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (19,8), KBV (2,5), KUV (1,5) und KCV (11,4) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,07 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 109,6%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 86,3% sowie Prognosen von 22,6% für das EPS-Wachstum und 12,7% für das Umsatzwachstum. Das Wachstum des ETF bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Rahmen.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,09 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 2,3%, eine Nettogewinnmarge von 3,0%, eine Bruttomarge von 45,2% sowie einen Kapitalumschlag von 0,7. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Das Verschuldungsprofil des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF erscheint mit einem Z-Score von -0,06 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 40,8%, einen Verschuldungsgrad von 41,4% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 28,3%. Damit bewegt sich das Verschuldungsniveau insgesamt im marktüblichen Bereich.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,15 zeigt der Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF ein weitgehend neutrales Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen umfassen eine Umsatzvolatilität von 26,1%, eine Gewinnvolatilität von 152,5% sowie eine Volatilität von 43,3% (3M) und 44,6% (12M). Das Stabilitätsniveau bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,53 deutet das Dividendenprofil des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 1,1% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 1,2%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Mit einem Z-Score von 0,32 weist der Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei 3,3%, das 12-Monats-Momentum bei 23,5% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 8,3%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,34)
- Wachstum: Neutral (Z-Score: 0,07)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,09)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,06)
- Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,15)
- Momentum: Neutral (Z-Score: 0,32)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,53)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF ein positives Kurspotenzial von 28,8 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 98 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF?
Der regionale Schwerpunkt des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 93,1 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF ist Ascendis Pharma A/S mit einem Gewicht von 0,88 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 6,8 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 1794 Aktien.
Wie bewerten wir den Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Morgan Stanley Pathway Funds - Small-Mid Cap Equity ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 1,1 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.