Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF – ETF Faktoranalyse

ISIN: US74255Y6077  |  Symbol: PSC

Stand: 26.05.2026

Überblick

Der Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF (ISIN: US74255Y6077) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF ETF zeichnen sich durch starkes Momentum aus. Schwäche im Portfolio: geringe Dividende.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von -0,27 wird die Bewertung des Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (20,5), KBV (2,5), KUV (1,7) und KCV (10,4) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.

Wachstum

Mit einem Z-Score von 0,46 weist der Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF ein insgesamt gutes Wachstumsprofil auf. Konkret beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 116,6%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 300,6%; die Erwartungen für das EPS-Wachstum liegen bei 24,9%, das prognostizierte Umsatzwachstum bei 10,8%. Damit zeigt das Portfolio insgesamt eine überdurchschnittliche Wachstumsdynamik.

Profitabilität

Mit einem Z-Score von 0,30 weist der Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 5,6%, die Nettogewinnmarge bei 11,9%, die Bruttomarge beträgt 47,7% und der Kapitalumschlag 0,7. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.

Verschuldung

Das Verschuldungsprofil des Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,14 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 32,5%, einen Verschuldungsgrad von 32,4% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 20,9%. Damit bewegt sich das Verschuldungsniveau insgesamt im marktüblichen Bereich.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -0,38 deutet das Stabilitätsprofil des Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 27,0%, die Gewinnvolatilität 135,7%; die Kursvolatilität liegt bei 53,8% (3M) und 48,5% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.

Dividende

Mit einem Z-Score von -0,65 deutet das Dividendenprofil des Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 0,8% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 1,0%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.

Momentum

Mit einem Z-Score von 0,54 weist der Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei 17,2%, das 12-Monats-Momentum bei 82,2% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 12,4%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.

Faktoren-Übersicht

  • Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,27)
  • Wachstum: Neutral (Z-Score: 0,46)
  • Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,30)
  • Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,14)
  • Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,38)
  • Momentum: Stark (Z-Score: 0,54)
  • Dividende: Schwach (Z-Score: -0,65)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF

Wie lautet die Analystenprognose für den Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF?

Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF ein positives Kurspotenzial von 19,0 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 94 % der Positionen.

In welche Länder investiert der Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF?

Der regionale Schwerpunkt des Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 90,5 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.

Welche Aktien sind im Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF am stärksten gewichtet?

Die größte Einzelposition im Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF ist DigitalOcean Holdings Inc. mit einem Gewicht von 2,99 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 21,1 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 230 Aktien.

Wie bewerten wir den Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF?

Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.

Wie hoch ist die Dividendenrendite des Principal U.S. Small-Cap Multi-Factor ETF?

Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,8 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.