Roundhill Memory ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US77926X3200 | Symbol: DRAM
Stand: 26.05.2026
Überblick
Der Roundhill Memory ETF (ISIN: US77926X3200) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im Roundhill Memory ETF ETF zeichnen sich durch sehr starkes Wachstum, sehr hohe Profitabilität, geringe Verschuldung sowie sehr starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: sehr hohe Bewertung und sehr hohe Volatilität und geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -1,03 weist der Roundhill Memory ETF eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (29,8), KBV (6,1), KUV (7,4) und KCV (23,4) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des Roundhill Memory ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 1,23 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 43,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 86,3%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 72,1% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 53,5%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des Roundhill Memory ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 1,68 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) 18,3%, die Nettogewinnmarge 28,4%, die Bruttomarge liegt bei 50,9% und der Kapitalumschlag bei 0,6. Insgesamt deutet dies auf eine hohe Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen hin.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,72 weist der Roundhill Memory ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 1,3%, der Verschuldungsgrad bei 7,4% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 6,1%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -1,23 zeigt der Roundhill Memory ETF ein deutlich belastetes Stabilitätsprofil. In den zugrunde liegenden Daten liegt die Umsatzvolatilität bei 17,2%, die Gewinnvolatilität bei 130,2%; die Kursvolatilität beträgt 86,1% über drei Monate und 68,7% über zwölf Monate. Insgesamt weist dies auf eine erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin, die insbesondere in Marktstressphasen relevant sein kann.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,78 zeigt der Roundhill Memory ETF ein deutlich schwaches Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate liegt bei 0,3%, der Drei-Jahres-Durchschnitt beträgt 1,1%. Insgesamt ist der ETF damit aus Einkommenssicht nicht geeignet.
Momentum
Mit einem Z-Score von 2,70 zeigt der Roundhill Memory ETF ein sehr starkes Momentumprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 3-Monats-Momentum 74,1%, das 12-Monats-Momentum 1389,5% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 74,9%. Insgesamt deutet dies auf eine klar positive Kursdynamik der enthaltenen Aktien hin.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,03)
- Wachstum: Sehr stark (Z-Score: 1,23)
- Profitabilität: Sehr stark (Z-Score: 1,68)
- Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,72)
- Stabilität: Sehr schwach (Z-Score: -1,23)
- Momentum: Sehr stark (Z-Score: 2,70)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,78)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum Roundhill Memory ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den Roundhill Memory ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den Roundhill Memory ETF ein weitgehend neutrales Kurspotenzial von 3,8 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 100 % der Positionen.
In welche Länder investiert der Roundhill Memory ETF?
Der regionale Schwerpunkt des Roundhill Memory ETF liegt auf Südkorea mit einem Anteil von 51,2 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im Roundhill Memory ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im Roundhill Memory ETF ist Samsung Electronics Co. Ltd. mit einem Gewicht von 51,20 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 100,0 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 5 Aktien.
Wie bewerten wir den Roundhill Memory ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den Roundhill Memory ETF als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des Roundhill Memory ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,3 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.