State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted UCITS ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: IE00BSPLC298 | Symbol: ZPRX.DE
Stand: 13.04.2026
Überblick
Der State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted (ISIN: IE00BSPLC298) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted ETF zeichnen sich durch attraktive Bewertung sowie attraktive Dividende aus.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,58 wird die Bewertung des State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (14,0), KBV (1,3), KUV (0,6) und KCV (6,2) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Mit einem Z-Score von -0,33 zeigt der State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 63,7%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 150,2% sowie Analystenschätzungen von 19,6% (EPS) und 4,8% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted erscheint mit einem Z-Score von -0,03 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 3,3%, eine Nettogewinnmarge von 10,3%, eine Bruttomarge von 38,3% sowie einen Kapitalumschlag von 0,7. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von -0,28 deutet das Verschuldungsprofil des State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted auf eine eher erhöhte Verschuldung hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 65,5%, ein Verschuldungsgrad von 42,7% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 27,6%. Dies signalisiert ein spürbar höheres Finanzrisiko.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 0,21 zeigt der State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted ein weitgehend neutrales Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen umfassen eine Umsatzvolatilität von 20,7%, eine Gewinnvolatilität von 152,3% sowie eine Volatilität von 37,6% (3M) und 32,6% (12M). Das Stabilitätsniveau bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Dividende
Mit einem Z-Score von 0,51 weist der State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted ein insgesamt gutes Dividendenprofil auf. Die Dividendenrendite der vergangenen zwölf Monate liegt bei 3,2%, die durchschnittliche Rendite über drei Jahre beträgt 3,7%. Das Ausschüttungsniveau erscheint damit für einkommensorientierte Anleger insgesamt attraktiv.
Momentum
Der State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted weist beim Momentum-Faktor einen Z-Score von 0,04 auf und zeigt damit ein weitgehend neutrales Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum beträgt 2,2%, das 12-Monats-Momentum 31,4% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 4,2%. Das Momentum der enthaltenen Aktien ist damit aktuell weder besonders stark noch besonders schwach.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Stark (Z-Score: 0,58)
- Wachstum: Neutral (Z-Score: -0,33)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: -0,03)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,28)
- Stabilität: Neutral (Z-Score: 0,21)
- Momentum: Neutral (Z-Score: 0,04)
- Dividende: Stark (Z-Score: 0,51)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted
Wie lautet die Analystenprognose für den State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted ein positives Kurspotenzial von 15,1 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 96 % der Positionen.
In welche Länder investiert der State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted?
Der regionale Schwerpunkt des State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted liegt auf Großbritannien mit einem Anteil von 22,8 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted ist WPP plc mit einem Gewicht von 0,87 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 7,7 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 791 Aktien.
Wie bewerten wir den State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des State Street SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 3,2 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.