State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap UCITS ETF (Acc) – ETF Faktoranalyse
ISIN: IE00BJ38QD84 | Symbol: ZPRR.DE
Stand: 09.07.2026
Überblick
Der State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap (ISIN: IE00BJ38QD84) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap ETF zeichnen sich durch starkes Momentum aus.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -0,40 wird die Bewertung des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (18,7), KBV (2,0), KUV (1,4) und KCV (10,1) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap erscheint mit einem Z-Score von 0,10 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 128,4%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 93,5% sowie Prognosen von 32,5% für das EPS-Wachstum und 21,5% für das Umsatzwachstum. Das Wachstum des ETF bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Rahmen.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von -0,29 zeigt der State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap ein eher schwaches Profitabilitätsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von -1,6%, eine Nettogewinnmarge von -10,4%, eine Bruttomarge von 43,1% sowie ein Kapitalumschlag von 0,5. Dies weist auf eine unterdurchschnittliche Profitabilität der enthaltenen Unternehmen hin.
Verschuldung
Das Verschuldungsprofil des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap erscheint mit einem Z-Score von -0,01 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 49,5%, einen Verschuldungsgrad von 39,3% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 27,3%. Damit bewegt sich das Verschuldungsniveau insgesamt im marktüblichen Bereich.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -0,37 deutet das Stabilitätsprofil des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 33,4%, die Gewinnvolatilität 164,1%; die Kursvolatilität liegt bei 47,6% (3M) und 48,2% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,49 deutet das Dividendenprofil des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap auf eine unterdurchschnittliche Ausschüttungsstärke hin. Die Dividendenrendite beträgt 1,3% über zwölf Monate und im Drei-Jahres-Durchschnitt 1,4%. Für einkommensorientierte Anleger ist der ETF damit nur eingeschränkt attraktiv.
Momentum
Mit einem Z-Score von 0,53 weist der State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei 18,1%, das 12-Monats-Momentum bei 48,6% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 8,8%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,40)
- Wachstum: Neutral (Z-Score: 0,10)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: -0,29)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,01)
- Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,37)
- Momentum: Stark (Z-Score: 0,53)
- Dividende: Neutral (Z-Score: -0,49)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap
Wie lautet die Analystenprognose für den State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap ein positives Kurspotenzial von 23,3 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 73 % der Positionen.
In welche Länder investiert der State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap?
Der regionale Schwerpunkt des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap liegt auf USA mit einem Anteil von 92,9 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap ist Moog Inc. mit einem Gewicht von 0,39 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 3,5 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 1805 Aktien.
Wie bewerten wir den State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des State Street SPDR Russell 2000 U.S. Small Cap?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 1,3 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.