State Street SPDR S&P International Dividend ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US78463X7729 | Symbol: DWX
Stand: 26.05.2026
Überblick
Der State Street SPDR S&P International Dividend ETF (ISIN: US78463X7729) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im State Street SPDR S&P International Dividend ETF ETF zeichnen sich durch sehr hohe Stabilität sowie attraktive Dividende aus. Schwäche im Portfolio: schwaches Wachstum.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von 0,29 wird die Bewertung des State Street SPDR S&P International Dividend ETF als gut eingestuft. Die Kennzahlen — KGV (20,8), KBV (2,0), KUV (1,3) und KCV (7,3) — bewegen sich insgesamt in einem moderaten Bereich. Anleger zahlen damit vergleichsweise wenig für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen.
Wachstum
Mit einem Z-Score von -0,68 zeigt der State Street SPDR S&P International Dividend ETF ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 49,9%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 207,6% sowie Analystenschätzungen von 11,0% (EPS) und 5,7% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des State Street SPDR S&P International Dividend ETF erscheint mit einem Z-Score von 0,01 weitgehend neutral. Die zugrunde liegenden Kennzahlen zeigen eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 3,7%, eine Nettogewinnmarge von 14,1%, eine Bruttomarge von 44,8% sowie einen Kapitalumschlag von 0,6. Die Ertragslage bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von -0,37 deutet das Verschuldungsprofil des State Street SPDR S&P International Dividend ETF auf eine eher erhöhte Verschuldung hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 79,7%, ein Verschuldungsgrad von 54,8% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 38,4%. Dies signalisiert ein spürbar höheres Finanzrisiko.
Stabilität
Mit einem Z-Score von 1,25 zeigt der State Street SPDR S&P International Dividend ETF ein sehr positives Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen weisen eine Umsatzvolatilität von 15,0%, eine Gewinnvolatilität von 47,7% sowie eine Kursvolatilität von 29,6% (3M) und 24,8% (12M) auf. Insgesamt deutet dies auf ein robustes und vergleichsweise stabiles Risikoprofil des ETF hin.
Dividende
Mit einem Z-Score von 0,86 zeigt der State Street SPDR S&P International Dividend ETF ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 2,6%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 3,1% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.
Momentum
Der State Street SPDR S&P International Dividend ETF weist beim Momentum-Faktor einen Z-Score von 0,01 auf und zeigt damit ein weitgehend neutrales Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum beträgt -4,4%, das 12-Monats-Momentum 29,5% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 3,2%. Das Momentum der enthaltenen Aktien ist damit aktuell weder besonders stark noch besonders schwach.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: 0,29)
- Wachstum: Schwach (Z-Score: -0,68)
- Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,01)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,37)
- Stabilität: Sehr stark (Z-Score: 1,25)
- Momentum: Neutral (Z-Score: 0,01)
- Dividende: Stark (Z-Score: 0,86)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum State Street SPDR S&P International Dividend ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den State Street SPDR S&P International Dividend ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den State Street SPDR S&P International Dividend ETF ein positives Kurspotenzial von 8,9 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 83 % der Positionen.
In welche Länder investiert der State Street SPDR S&P International Dividend ETF?
Der regionale Schwerpunkt des State Street SPDR S&P International Dividend ETF liegt auf Japan mit einem Anteil von 31,6 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im State Street SPDR S&P International Dividend ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im State Street SPDR S&P International Dividend ETF ist Ormat Technologies Inc. mit einem Gewicht von 6,90 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 43,2 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 33 Aktien.
Wie bewerten wir den State Street SPDR S&P International Dividend ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den State Street SPDR S&P International Dividend ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des State Street SPDR S&P International Dividend ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 2,6 % (auf Basis der letzten 12 Monate).