TIGER 200 Steel – ETF Faktoranalyse

Überblick

Der TIGER 200 Steel (ISIN: KR7139240006) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im TIGER 200 Steel ETF zeichnen sich durch attraktive Bewertung aus. Schwächen im Portfolio: schwache Profitabilität und erhöhte Volatilität und schwaches Momentum.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von 0,90 wird die Bewertung des TIGER 200 Steel als sehr gut eingestuft. Das durchschnittliche Kurs/Gewinn-Verhältnis (17,9), Kurs/Buchwert (0,4), Kurs/Umsatz (0,2) sowie das Kurs/Cashflow-Verhältnis (4,7) zeichnen insgesamt ein attraktives Bewertungsprofil und deuten darauf hin, dass Anleger vergleichsweise günstig Zugang zur Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen erhalten.

Wachstum

Mit einem Z-Score von -0,40 zeigt der TIGER 200 Steel ein eher schwaches Wachstumsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 5-Jahres-Umsatzwachstum von 24,8%, ein 5-Jahres-Gewinnwachstum von 35,6% sowie Analystenschätzungen von 176,0% (EPS) und 4,1% (Umsatz). Dies deutet auf eine zuletzt eher verhaltene Wachstumsdynamik des Portfolios hin.

Profitabilität

Mit einem Z-Score von -0,66 zeigt der TIGER 200 Steel ein eher schwaches Profitabilitätsprofil. In den Einzelkennzahlen ergibt sich eine Gesamtkapitalrendite (ROA) von 0,6%, eine Nettogewinnmarge von 0,8%, eine Bruttomarge von 7,3% sowie ein Kapitalumschlag von 0,7. Dies weist auf eine unterdurchschnittliche Profitabilität der enthaltenen Unternehmen hin.

Verschuldung

Mit einem Z-Score von -0,46 deutet das Verschuldungsprofil des TIGER 200 Steel auf eine eher erhöhte Verschuldung hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung von 176,9%, ein Verschuldungsgrad von 36,0% sowie ein Verhältnis Schulden/Vermögen von 29,9%. Dies signalisiert ein spürbar höheres Finanzrisiko.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -0,63 deutet das Stabilitätsprofil des TIGER 200 Steel auf eine eher erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin. Die Umsatzvolatilität beträgt 12,2%, die Gewinnvolatilität 131,5%; die Kursvolatilität liegt bei 57,6% (3M) und 58,6% (12M). Dies signalisiert ein spürbar höheres Risiko.

Dividende

Mit einem Z-Score von 0,21 zeigt der TIGER 200 Steel ein weitgehend neutrales Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate beträgt 2,0%, die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre liegt bei 2,6%. Damit bewegt sich das Ausschüttungsniveau insgesamt im marktüblichen Bereich.

Momentum

Mit einem Z-Score von -0,72 deutet das Momentumprofil des TIGER 200 Steel auf eine eher schwache Kursdynamik hin. In den Einzelkennzahlen ergibt sich ein 3-Monats-Momentum von -6,7%, ein 12-Monats-Momentum von 16,3% sowie ein Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie von -13,0%. Dies signalisiert eine zuletzt eher gedämpfte Entwicklung der enthaltenen Aktien.

Faktoren-Übersicht

• Bewertung: Stark (Z-Score: 0,90)
• Wachstum: Neutral (Z-Score: -0,40)
• Profitabilität: Schwach (Z-Score: -0,66)
• Verschuldung: Neutral (Z-Score: -0,46)
• Stabilität: Schwach (Z-Score: -0,63)
• Momentum: Schwach (Z-Score: -0,72)
• Dividende: Neutral (Z-Score: 0,21)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum TIGER 200 Steel