VanEck Junior Gold Miners UCITS ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: IE00BQQP9G91 | Symbol: G2XJ.DE
Stand: 30.04.2026
Überblick
Der VanEck Junior Gold Miners (ISIN: IE00BQQP9G91) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im VanEck Junior Gold Miners ETF zeichnen sich durch sehr starkes Wachstum, hohe Profitabilität sowie geringe Verschuldung aus. Schwächen im Portfolio: sehr hohe Volatilität und geringe Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -0,37 wird die Bewertung des VanEck Junior Gold Miners als eher schwach eingestuft. Die Kombination aus KGV (18,3), KBV (3,2), KUV (4,7) und KCV (11,0) deutet darauf hin, dass Anleger im Durchschnitt einen erhöhten Preis für die Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen zahlen.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des VanEck Junior Gold Miners zeigt sich mit einem Z-Score von 1,06 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 284,5%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 853,7%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 36,5% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 16,7%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Mit einem Z-Score von 0,63 weist der VanEck Junior Gold Miners ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 8,8%, die Nettogewinnmarge bei 23,8%, die Bruttomarge beträgt 43,7% und der Kapitalumschlag 0,4. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.
Verschuldung
Das Verschuldungsprofil des VanEck Junior Gold Miners zeigt sich mit einem Z-Score von 0,84 insgesamt sehr attraktiv. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung 5,4%, der Verschuldungsgrad liegt bei 14,2% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 10,0%. In Summe deutet dies auf ein komfortables finanzielles Risikoprofil der enthaltenen Unternehmen hin.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -1,29 zeigt der VanEck Junior Gold Miners ein deutlich belastetes Stabilitätsprofil. In den zugrunde liegenden Daten liegt die Umsatzvolatilität bei 52,7%, die Gewinnvolatilität bei 200,2%; die Kursvolatilität beträgt 69,8% über drei Monate und 57,9% über zwölf Monate. Insgesamt weist dies auf eine erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin, die insbesondere in Marktstressphasen relevant sein kann.
Dividende
Mit einem Z-Score von -0,76 zeigt der VanEck Junior Gold Miners ein deutlich schwaches Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate liegt bei 0,6%, der Drei-Jahres-Durchschnitt beträgt 0,8%. Insgesamt ist der ETF damit aus Einkommenssicht nicht geeignet.
Momentum
Mit einem Z-Score von 0,36 weist der VanEck Junior Gold Miners ein insgesamt gutes Momentumprofil auf. Das 3-Monats-Momentum liegt bei -18,0%, das 12-Monats-Momentum bei 106,7% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt 21,7%. Damit erscheint die Kursdynamik der enthaltenen Aktien insgesamt unterstützend.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Neutral (Z-Score: -0,37)
- Wachstum: Sehr stark (Z-Score: 1,06)
- Profitabilität: Stark (Z-Score: 0,63)
- Verschuldung: Stark (Z-Score: 0,84)
- Stabilität: Sehr schwach (Z-Score: -1,29)
- Momentum: Neutral (Z-Score: 0,36)
- Dividende: Schwach (Z-Score: -0,76)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum VanEck Junior Gold Miners
Wie lautet die Analystenprognose für den VanEck Junior Gold Miners?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den VanEck Junior Gold Miners ein positives Kurspotenzial von 47,6 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 88 % der Positionen.
In welche Länder investiert der VanEck Junior Gold Miners?
Der regionale Schwerpunkt des VanEck Junior Gold Miners liegt auf Kanada mit einem Anteil von 45,6 % am Portfolio.
Welche Aktien sind im VanEck Junior Gold Miners am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im VanEck Junior Gold Miners ist Alamos Gold Inc. mit einem Gewicht von 6,84 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 42,8 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 108 Aktien.
Wie bewerten wir den VanEck Junior Gold Miners?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den VanEck Junior Gold Miners als „positiv“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des VanEck Junior Gold Miners?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,6 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.