VanEck Mortgage REIT Income ETF – ETF Faktoranalyse

ISIN: US92189F4524  |  Symbol: MORT

Stand: 05.10.2026

Überblick

Der VanEck Mortgage REIT Income ETF (ISIN: US92189F4524) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.

Faktorprofil

Die enthaltenen Unternehmen im VanEck Mortgage REIT Income ETF ETF zeichnen sich durch attraktive Bewertung sowie sehr attraktive Dividende aus. Schwächen im Portfolio: sehr hohe Verschuldung und schwaches Momentum.

Faktoren im Detail

Bewertung

Mit einem Z-Score von 0,90 wird die Bewertung des VanEck Mortgage REIT Income ETF als sehr gut eingestuft. Das durchschnittliche Kurs/Gewinn-Verhältnis (8,5), Kurs/Buchwert (0,4), Kurs/Umsatz (1,0) sowie das Kurs/Cashflow-Verhältnis (2,5) zeichnen insgesamt ein attraktives Bewertungsprofil und deuten darauf hin, dass Anleger vergleichsweise günstig Zugang zur Ertragskraft der enthaltenen Unternehmen erhalten.

Wachstum

Mit einem Z-Score von 0,37 weist der VanEck Mortgage REIT Income ETF ein insgesamt gutes Wachstumsprofil auf. Konkret beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 237,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum 94,4%; die Erwartungen für das EPS-Wachstum liegen bei 29,0%, das prognostizierte Umsatzwachstum bei 14,5%. Damit zeigt das Portfolio insgesamt eine überdurchschnittliche Wachstumsdynamik.

Profitabilität

Mit einem Z-Score von 0,28 weist der VanEck Mortgage REIT Income ETF ein insgesamt gutes Profitabilitätsprofil auf. Konkret liegt die Gesamtkapitalrendite (ROA) bei 1,0%, die Nettogewinnmarge bei 13,3%, die Bruttomarge beträgt 72,0% und der Kapitalumschlag 0,1. Damit erscheint die Profitabilität des Portfolios insgesamt stark.

Verschuldung

Das Verschuldungsprofil des VanEck Mortgage REIT Income ETF zeigt sich mit einem Z-Score von -2,08 deutlich belastet. In den zugrunde liegenden Daten beträgt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung 1114,4%, der Verschuldungsgrad liegt bei 78,1% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 70,7%. Insgesamt weist dies auf ein erhöhtes finanzielles Risikoprofil hin, das besonders in Schwächephasen relevant sein kann.

Stabilität

Mit einem Z-Score von -0,10 zeigt der VanEck Mortgage REIT Income ETF ein weitgehend neutrales Stabilitätsprofil. Die zugrunde liegenden Kennzahlen umfassen eine Umsatzvolatilität von 88,0%, eine Gewinnvolatilität von 285,7% sowie eine Volatilität von 29,3% (3M) und 29,7% (12M). Das Stabilitätsniveau bewegt sich damit insgesamt im marktüblichen Bereich.

Dividende

Mit einem Z-Score von 1,91 zeigt der VanEck Mortgage REIT Income ETF ein sehr starkes Dividendenprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate 15,6%, während die durchschnittliche Dividendenrendite über drei Jahre bei 13,2% liegt. Damit stellt der ETF aus Einkommenssicht ein besonders attraktives Engagement dar.

Momentum

Mit einem Z-Score von -0,98 zeigt der VanEck Mortgage REIT Income ETF ein deutlich schwaches Momentumprofil. Das 3-Monats-Momentum liegt bei -22,7%, das 12-Monats-Momentum bei -31,8% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie beträgt -10,7%. Insgesamt weist dies auf eine klar belastete jüngere Kursdynamik hin.

Faktoren-Übersicht

  • Bewertung: Stark (Z-Score: 0,90)
  • Wachstum: Neutral (Z-Score: 0,37)
  • Profitabilität: Neutral (Z-Score: 0,28)
  • Verschuldung: Sehr schwach (Z-Score: -2,08)
  • Stabilität: Neutral (Z-Score: -0,10)
  • Momentum: Schwach (Z-Score: -0,98)
  • Dividende: Sehr stark (Z-Score: 1,91)

Methodik

Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.

Häufige Fragen zum VanEck Mortgage REIT Income ETF

Wie lautet die Analystenprognose für den VanEck Mortgage REIT Income ETF?

Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den VanEck Mortgage REIT Income ETF ein positives Kurspotenzial von 41,2 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 97 % der Positionen.

In welche Länder investiert der VanEck Mortgage REIT Income ETF?

Der regionale Schwerpunkt des VanEck Mortgage REIT Income ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 100,0 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.

Welche Aktien sind im VanEck Mortgage REIT Income ETF am stärksten gewichtet?

Die größte Einzelposition im VanEck Mortgage REIT Income ETF ist Starwood Property Trust Inc. mit einem Gewicht von 12,29 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 71,0 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 20 Aktien.

Wie bewerten wir den VanEck Mortgage REIT Income ETF?

Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den VanEck Mortgage REIT Income ETF als „neutral“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.

Wie hoch ist die Dividendenrendite des VanEck Mortgage REIT Income ETF?

Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 15,6 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Das ist eine überdurchschnittliche Ausschüttungsrendite.