VanEck Space ETF – ETF Faktoranalyse
ISIN: US92189Y8738 | Symbol: WARP
Stand: 26.05.2026
Überblick
Der VanEck Space ETF (ISIN: US92189Y8738) ist ein börsengehandelter Fonds (ETF). ProFactorInvest analysiert die im ETF enthaltenen Positionen nach dem wissenschaftlichen 8-Faktoren-Modell und aggregiert die Faktor-Scores gewichtet zu einem Gesamtprofil.
Faktorprofil
Die enthaltenen Unternehmen im VanEck Space ETF ETF zeichnen sich durch starkes Wachstum sowie sehr starkes Momentum aus. Schwächen im Portfolio: sehr schwache Profitabilität und sehr hohe Bewertung und sehr hohe Volatilität und keine nennenswerte Dividende.
Faktoren im Detail
Bewertung
Mit einem Z-Score von -1,49 weist der VanEck Space ETF eine deutlich überhöhte Bewertung auf. Die Niveaus von KGV (109,7), KBV (6,9), KUV (6,7) und KCV (16,5) liegen insgesamt klar über typischen Vergleichswerten, was auf ein erhöhtes Bewertungsrisiko hindeutet.
Wachstum
Das Wachstumsprofil des VanEck Space ETF zeigt sich mit einem Z-Score von 0,76 insgesamt stark. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 5-Jahres-Umsatzwachstum 852,2%, das 5-Jahres-Gewinnwachstum -8013,8%; die Analysten erwarten ein EPS-Wachstum von 101,9% sowie ein prognostiziertes Umsatzwachstum von 22,2%. Insgesamt spricht dies für eine strukturell wachstumsstarke Zusammensetzung des ETF.
Profitabilität
Das Profitabilitätsprofil des VanEck Space ETF zeigt sich mit einem Z-Score von -1,56 insgesamt sehr schwach. In den zugrunde liegenden Daten beträgt die Gesamtkapitalrendite (ROA) -22,2%, die Nettogewinnmarge -462,6%, die Bruttomarge 4,7% und der Kapitalumschlag 0,2. In Summe signalisiert dies eine strukturell belastete Ertragslage der Aktien im ETF.
Verschuldung
Mit einem Z-Score von 0,29 weist der VanEck Space ETF ein insgesamt positives Verschuldungsprofil auf. Konkret liegt das Verhältnis Schulden/Marktkapitalisierung bei 14,9%, der Verschuldungsgrad bei 33,7% und das Verhältnis Schulden/Vermögen bei 23,0%. Das Schuldenniveau erscheint damit tragfähig und gut handhabbar.
Stabilität
Mit einem Z-Score von -1,42 zeigt der VanEck Space ETF ein deutlich belastetes Stabilitätsprofil. In den zugrunde liegenden Daten liegt die Umsatzvolatilität bei 54,4%, die Gewinnvolatilität bei 91,9%; die Kursvolatilität beträgt 93,5% über drei Monate und 95,8% über zwölf Monate. Insgesamt weist dies auf eine erhöhte Schwankungsanfälligkeit hin, die insbesondere in Marktstressphasen relevant sein kann.
Dividende
Mit einem Z-Score von -1,01 zeigt der VanEck Space ETF ein deutlich schwaches Dividendenprofil. Die Dividendenrendite der letzten zwölf Monate liegt bei 0,0%, der Drei-Jahres-Durchschnitt beträgt 0,0%. Insgesamt ist der ETF damit aus Einkommenssicht nicht geeignet.
Momentum
Mit einem Z-Score von 1,86 zeigt der VanEck Space ETF ein sehr starkes Momentumprofil. In den zugrunde liegenden Kennzahlen beträgt das 3-Monats-Momentum 69,7%, das 12-Monats-Momentum 445,5% und der Abstand zwischen 200- und 50-Tage-Linie 27,8%. Insgesamt deutet dies auf eine klar positive Kursdynamik der enthaltenen Aktien hin.
Faktoren-Übersicht
- Bewertung: Sehr schwach (Z-Score: -1,49)
- Wachstum: Stark (Z-Score: 0,76)
- Profitabilität: Sehr schwach (Z-Score: -1,56)
- Verschuldung: Neutral (Z-Score: 0,29)
- Stabilität: Sehr schwach (Z-Score: -1,42)
- Momentum: Sehr stark (Z-Score: 1,86)
- Dividende: Sehr schwach (Z-Score: -1,01)
Methodik
Die ETF-Faktoranalyse auf ProFactorInvest berechnet für jede Einzelposition im ETF die 8 Faktor-Z-Scores (Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Momentum, Dividende, Größe) und gewichtet diese entsprechend der Positionsgewichtung im ETF. So entsteht ein repräsentatives Gesamtbild des ETF-Portfolios. Mehr zur Methodik.
Häufige Fragen zum VanEck Space ETF
Wie lautet die Analystenprognose für den VanEck Space ETF?
Auf Basis der gewichteten Analystenschätzungen der enthaltenen Aktien ergibt sich für den VanEck Space ETF ein negatives Kurspotenzial von -13,0 % auf Sicht von 12 Monaten. Die Abdeckung der Analystenprognosen liegt bei 98 % der Positionen.
In welche Länder investiert der VanEck Space ETF?
Der regionale Schwerpunkt des VanEck Space ETF liegt auf USA mit einem Anteil von 91,5 % am Portfolio. Dies stellt eine hohe Länderkonzentration dar.
Welche Aktien sind im VanEck Space ETF am stärksten gewichtet?
Die größte Einzelposition im VanEck Space ETF ist Rocket Lab USA Inc. mit einem Gewicht von 14,85 %. Insgesamt machen die zehn größten Positionen 95,7 % des Portfolios aus. Der ETF enthält 11 Aktien.
Wie bewerten wir den VanEck Space ETF?
Unsere fundamentale Faktoranalyse stuft den VanEck Space ETF als „schwach“ ein. Die Bewertung basiert auf sieben Einzelfaktoren: Bewertung, Wachstum, Profitabilität, Verschuldung, Stabilität, Dividende und Momentum.
Wie hoch ist die Dividendenrendite des VanEck Space ETF?
Die gewichtete Dividendenrendite der enthaltenen Aktien beträgt 0,0 % (auf Basis der letzten 12 Monate). Damit liegt der ETF unter dem Marktdurchschnitt – der Fokus liegt eher auf Wachstum als auf Ausschüttungen.